Лизинг происходит от английского слова "аренда".
В 1996 г. в Украине был принят Закон Украины "О лизинге", где отмечено: "Лизинг - предпринимательская деятельность, которая направлена на инвестирование собственных или привлеченных финансовых ресурсов и заключается в предоставлении лизингодателем в пользование на определенный срок лизингополучателю имущества, которое является собственностью лизингодателя, на условиях оплаты лизингополучателем периодических лизинговых платежей.
При этом право собственности на объект лизинга остается у лизингодателя на срок действия договора.
C экономической точки зрения, лизинг схож с кредитом, который предоставляется под основные средства (лизинг - долгосрочный кредит). В связи с этим лизинг еще называют кредит-аренда.
Однако, несмотря на общие черты, между арендой и лизингом есть существенные отличия:
- количество субъектов;
- при лизинге лизингодатель может оказывать лизингополучателю определенные услуги;
- характерной чертой лизинга является ускоренная амортизация.
Объектом лизинга является имущество, которое относится к основным фондам. При этом различают лизинг движимого и недвижимого имущества.
Субъектами лизинга являются лизингодатель, лизингополучатель и поставщик либо производитель.
Сроки договора лизинга определяются по согласию сторон.
Существуют различные признаки классификации видов лизинга.
- В зависимости от состава субъектов лизинга различают:
- прямой лизинг - когда владелец имущества самостоятельно сдает его в лизинг;
- непрямой лизинг - когда передача имущества осуществляется через посредников.
- В зависимости от сектора рынка, где осуществляется лизинг:
- внутренний или национальный лизинг;
- внешний или международный лизинг.
- По характеру лизинговых платежей:
- лизинг с денежными платежами;
- лизинг с компенсационными платежами - когда платежи осуществляются в виде поставки товаров, изготовленных на лизинговом оборудовании либо в виде предоставления встречных услуг;
- лизинг со смешанными платежами.
- В зависимости от условий амортизации имущества:
- лизинг с полной амортизацией, а значит и с полной выплатой стоимости объекта лизинга;
- лизинг с неполной амортизацией.
- В зависимости от намерений участников продолжать срок договора:
- срочный или одноразовый;
- возобновляемый или так называемый револьверный, когда после окончания срока договора он возобновляется по договоренности сторон.
- В зависимости от набора услуг по обслуживанию имущества, передаваемого в лизинг:
- чистый лизинг, когда все обслуживание имущества берет на себя лизингополучатель;
- полный лизинг, когда обслуживание имущества возложено на лизингодателя. В этом случае могут предлагаться не только технические услуги, но и услуги по подготовке кадров, консультационные и другие услуги.
- В зависимости от срока окупаемости объекта лизинга:
- оперативный лизинг - предусматривает передачу имущества на срок, который не превышает срок его полной амортизации с обязательным возвращением объекта лизина собственнику после окончания срока действия договора;
- финансовый лизинг - предусматривает на протяжении действия договора выплату лизингополучателем платежей, которые покрывают полную или большую часть стоимости амортизации объекта лизинга, дополнительные расходы и прибыль лизингодателя.
В основе лизинговой сделки лежит лизинговый договор, который составляется в письменной форме при участии всех субъектов.
В договоре содержится:
Важным условием договора лизинга является состав и способ оплаты лизинговых платежей.
Лизинговый платеж включает:
В зависимости от методов начисления лизинговых платежей различают:
- платежи с фиксированной общей суммой;
- платежи с авансом;
- платежи с отсрочкой.
Каждый из субъектов лизинга имеет определенные преимущества.
Для лизингодателя:
- расширяется круг банковских операций;
- увеличивается часть клиентов;
- повышается имидж банка;
- снижается риск расходов от неплатежеспособности лизингополучателя, поскольку банк остается владельцем имущества, передаваемого в лизинг;
- увеличиваются доходы банка, поскольку размер лизинговых платежей выше, чем процентная ставка за кредит;
- увеличивается ускоренная амортизация объекта лизинга.
Дл продавца или для поставщика лизинг дает возможность:
- расширять номенклатуру товаров, которые он поставляет на рынок;
- обеспечивать продажу имущества, реализация которого на других условиях нецелесообразна либо вообще невозможна;
- создавать и расширять круг своих контрагентов;
- ускорять оборачиваемость оборотного капитала, а, следовательно, улучшать его использование;
- уменьшать потребность в привлеченных средствах, в том числе, в банковском кредите, а, следовательно, и себестоимость продукции.
Преимущества для лизингополучателя:
- при лизинге возможно стопроцентное финансирование приобретения основных фондов, в отличие от банковского кредитования, когда денежными ресурсами обеспечивается только часть их стоимости;
- лизинг дает возможность использовать новейшее оборудование без значительных единоразовых расходов собственного капитала;
- уменьшается риск морального старения объекта лизинга, т.к. лизингополучатель берет его не в собственность, а в лизинг;
- предприятию проще получить имущество в лизинг, нежели кредит на его приобретение, т.к. объект лизинга является залогом и право собственности на него принадлежит лизингодателю;
- лизинговые платежи входят в состав валовых расходов, что уменьшает налогооблагаемую прибыль лизингополучателя;
- лизинговое имущество не зачисляется на баланс предприятия, что повышает его ликвидность;
- предоставляется право приобретения лизингополучателем имущества по остаточной стоимости в конце срока договора и лизингополучатель, заключая договор лизинга, может рассчитывать на получение от лизингодателя дополнительных услуг: консультационных, информационных, юридических и других.